特斯拉又出手了，Dojo 3 超级计算机项目重启，力度上去，节奏加快，目标直指自动驾驶和人形机器人，核心算力自己造，路线更硬气，这背后意味着什么呢 简单说，Dojo 就是特斯拉训练大模型用的超算，喂入海量路况视频，喂给机器人动作数据，然后模型迭代更快，FSD更聪明，Optimus更灵活，项目一开闸，算力军备赛又升一档，相关产业链，谁先吃肉

先看最直接的，硬件先跑步进场，服务器堆起来，PCB板子铺开，光模块拉满带宽，结果呢，订单先去强供应商，工业富联据传承接Dojo服务器代工，一体化方案见长，世运电路给特斯拉供PCB，独家标签在手，中际旭创拿下800G光模块核心地位，带宽够粗，数据跑得动，永鼎股份前期供过Dojo 2.0的1.6T光模块，链条在里头，节拍更稳不稳 然后是芯片与封装，技术门槛高，产能珍贵，谁有产线谁吃溢价，长电科技是全球前三封测厂，切入特斯拉供应，通富微电和AMD绑定紧，AI芯片合作想象在，落地节奏快不快，要看客户排产和良率，这里急也没用 应用侧也要看，算力释放，FSD功能升级更快，镜头要上高像素，联创电子在特斯拉FSD平台供应8MP镜头，装车量一扩，弹性就来，接着是机器人赛道，周期长，但天花板高，绿的谐波做核心减速器，关节灵魂件，订单一旦爬坡，利润弹性够看 这波到底值不值，专家们给了一个态度，机会大，风险也不小，算力基础设施确定性高，先看业绩兑现，不过，供应链认证时间长，技术路线可能调整，竞争更卷，价格压力也来，追高合适吗

策略怎么摆，短期盯硬件，服务器光模块PCB这些，看产能兑现，看交付节奏，中期卡自动驾驶应用，软件开城，功能迭代，装车数据能不能转营收，长期就耐心拿AI红利，机器人加FSD双轮驱动，周期拉长一点，收益可能更稳，你准备好拿多久 标的怎么挑，不少人更看龙头，技术壁垒要硬，客户粘性要强，最好有全球大客户，估值不能飞太高，跌下来再慢慢加，仓位不梭哈，节奏更重要，对不对 市场预期这事还只是开始，Dojo 3是启动枪，不是终点，应用场景扩展，算力需求继续爆发，产业链跟着放量，领先公司拿到更大份额，估值也可能更体面，不过，每一步都看兑现，不然故事再好，也要打折 相关公司提到这么多，信息只作参考，据称或有调整，投资还得你自己拍板，市场有风险，入市需谨慎，看清节奏，再出手好吗