这个春节消息面变化密集，很多人今天开始复盘、看资料，信息一多反而容易不知所措。所以今天的第一篇，把最清晰、最实用的思考直接分享给大家。 首先，没必要把市场想得太复杂。这次长假和国庆、元旦假期逻辑类似，长达数天的休市，足够所有人充分消化、解读各类信息，看好与不看好的逻辑基本都已成为明牌，而且这些数据与信号，同样被量化资金全面抓取、提前建模。如果把量化理解为一套纯反应机制，它比普通投资者更主动、更果断：早盘强势就跟随买入甚至打板，一旦开板、冲高回落，它的卖出速度远快于人工。当我们还在单向纠结“没持仓该不该买、有持仓该不该卖”时，量化已经执行双策略——强则追、弱则砸，没有情绪、不掺杂基本面偏好，纯粹是条件反射。和这样的对手博弈，你只能提前定好自己的交易计划，锁定看好方向，用少而精、守主线的思路去对抗量化的高频干扰。 其次，我们的核心判断很明确：春节后市场开启新周期的概率较大，全场资金都在寻找并等待新主线形成合力。从假期全维度信息筛选来看，机器人与算力两大方向最具竞争力，但机器人仅靠春晚露脸的事件驱动，很难直接撑起一轮新主线，逻辑支撑偏弱。相比之下，我们更看好算力及上游电力方向，特别是智谱大模型带火的国产算力分支，从产业逻辑、资金认可度与持续性来看，成为新主线的概率显著高于机器人。结论很直接：重点聚焦算力，以及上游的电力（发电端、智能电网等）。 交易计划也很清晰：机器人板块如果出现冲高回落，以短线兑现为主，回调后再找低吸机会接回；如果算力概念股大幅高开、一字板买不到，那就耐心等待，绝不偏离主线去追冷门分支，避免被资金诱导去高位站岗。 最后提醒一个假期发酵的重大风险点：传统软件股需要高度警惕。春节期间，大模型替代传统软件的逻辑快速被市场共识认可，AI大模型正在从底层重构行业生态，本质是直接改写传统软件的商业模式与估值逻辑，对不少软件企业形成长期压制。 三花智控(SZ002050) 浙江世宝(SZ002703) 绿的谐波(SH688017)