【DW电子】每日复盘每日新-电子1.16 行情 -算力硬件：铜缆大涨，神宇股份+10.39%，沃尔核材+10%，兆龙互连+6.67%，瑞可达+5.5%。午间传外资行交流，26年800G 光模块上修至7000万只，旭创+5.4%，新易盛+4.17%。 -存储：佰维存储+17%，业绩高增，先进封装业务进展迅速。江波龙+13%，德明利+7.5%，兆易创新+10%。模组25q4、26q1业绩高增。 -中科飞测+9.2%，精测电子+8.1%，芯源微+10.6%，京仪装备+9.4%，微导纳米+7.5%，盛美上海+5.2%，联瑞新材+6.7%，长川科技+6.4%，和林微纳+15.6%，矽电股份+20%，彤程新材+10%，南大光电+10.2%，上海新阳+16.6%，台积电资本开支超预期。 -盛科-7.11%，25年年报预告不及预期。 新闻 -胜宏预计2025年归母净利润41.6亿元~45.6亿元，同增260.35%~295.00%，中值Q4利润11.15亿元，市场已有预期。 调研反馈 宏和：CTE+1/2代的高端布26/27年扩到200/300万米每月。战略侧重CTE，26年指引800万米，高端手机芯片驱动，价格60-200元，长单锁价再涨20%，毛利率 50%-70%；Low DK 26年合计1200万米，其中2代目前月10万米待放量，均价80元毛利看齐CTE。Q布有需求就采购纱来织布，初期产能15万米，后续能到100万米的月产能。 观点 - 重点推荐芯碁微装，Q4/Q1业绩预计环比向好，新产品IC载板、先进封装、PCB激光钻进展顺利，当前看明年仅25倍，至少看翻倍空间！重点推荐芯碁微装，Q4/Q1业绩预计环比向好，新产品IC载板、先进封装、PCB激光钻进展顺利，看翻倍以上空间！ - 国产算力：重视芯原股份在SX渠道的核心竞争力，MX已看到量产，ZJ已看到一代推理卡顺利，二代推理卡提上日程，在国产算力板块“一切符合预期”皆是超预期，情绪回正后立刻凸显赔率优势，当前位置继续推荐！ -佰维存储：26年全年业绩高增，26Q1业绩环比翻倍不止。先进封测样品送测GPU上市客户。 - 汇成股份新增重点推荐，COWOS–L优质标的，叠加长鑫封测涨价预期，短期合理估值285亿 - 存储：海外机构预测，用于企业级SSD的闪迪NAND价格，在3月所在季度内，环比涨幅可能超100%。 - 菲利华：英伟达、谷歌前沿AI芯片产品推动Q布需求爆发式增长，全球产能供不应求，菲利华依托数十年航空航天石英纤维技术沉淀，有望成为全球Q布龙头，目标千亿市值。