四中全会点燃“科技强国”主引擎，明日三大板块或迎沸腾时刻！ 今晚的新闻联播头条，把市场的“兴奋值”直接拉满——党的二十届四中全会重磅闭幕，“十五五”规划蓝图正式亮相。七大核心目标中，“科技自立自强水平大幅提高”“国家安全屏障更加巩固”“美丽中国建设新进展”三大关键词，几乎是为明日开盘的热点板块提前“划重点”！ 核心赛道一：半导体国产化（高精度芯片突围） 全会提出的“科技自立自强”目标掷地有声。北大率先取得重大突破，全球首款高精度阻变存储计算芯片惊艳问世，其性能可与数字芯片相媲美，为达成目标打响了振奋人心的头炮。这标志着中国在芯片“卡脖子”领域真正撕开一道口子。明日，资金极有可能大规模涌入半导体设备与材料领域的龙头企业。此类企业技术领先、市场地位稳固，有望在资金助力下迎来新的发展契机。 中微公司 （刻蚀设备龙头，先进制程核心玩家） 安集科技 （抛光液技术壁垒高，国产替代排头兵） 北方华创 （设备全栈布局，产能扩张加速） 深度剖析发现，模拟芯片堪称AI计算的核心掣肘。而北大团队成功突破的“存算一体”架构，恰似一把开启下一代算力革命大门的密钥，意义非凡！在未来的经济浪潮中，资本市场势必会对国产替代所蕴含的逻辑空间进行重新估量，以此探寻新的价值增长点与投资方向。 核心赛道二：人形 机器人 +AI硬件（量产浪潮开启） 政策暖风刚吹，产业端已爆出“王炸”： 宇树科技正式完成股改（更名去地域化，战略升级信号），同时官宣人形 机器人 R1进入量产阶段！从实验室到工厂，商业化落地快于预期。 阿里夸克AI眼镜午夜开售！双系统切换+超级暗光拍摄，把ChatGPT“戴在头上”的时代来了——消费电子新物种或引爆换机潮。 拓普集团:作为机器人执行器领域的核心供应商，其能力已在特斯拉产业链中得到验证。在产业浪潮里，它以专业实力，展现着自身在行业中的重要地位与价值。 歌尔股份:作为AR/VR光学模组领域的领军企业，凭借其卓越技术与深厚积淀，稳坐行业龙头之位。同时，它还是颇具潜力的AI眼镜代工方，未来发展前景广阔。 绿的谐波:在谐波减速器领域一枝独秀，市场占有率稳居榜首。其产品宛如机器人关节的“心脏”，于行业中发挥着举重若轻、至关重要的作用。 从产业视角观之，人形机器人的“量产元年”已然提前降临，较市场预期竟整整提早了半年之久，这一变化或将在行业内激起层层涟漪。宇树R1年底交付，意味着供应链订单即将兑现业绩1。而AI眼镜从“玩具”升级为生产力工具，硬件创新周期重启。 核心赛道之三：国防安全领域。 当下，军工现代化进程显著提速，此赛道正展现出蓬勃生机与无限潜力，在时代发展中扮演着至关重要的角色。 全会目标纳入“国家安全屏障更巩固”，加之“高质量推进国防现代化”清晰指示，二者叠加之下，军工板块明日有望强势回归，重焕生机。尤其在航空发动机与导弹产业链领域，技术自主可控已成为燃眉之急。此二者于国防与航空事业至关重要，实现技术自主掌控刻不容缓。 航发动力 （军用航发唯一总装平台） 高德红外 （红外探测器垄断性技术） 航天电子 （ 航天电子 配套核心单位） 政策深意：地缘博弈加剧下，“十五五”明确要求国防科技从“跟跑”转向“并跑”。军工订单的长期确定性再获背书。 风险提示：新消费龙头泡泡玛特今日暴跌11%，反映资金正从“故事股”转向“政策业绩双驱动”板块，高估值赛道仍承压。 明早10点召开全会精神发布会，细则表述或引发盘中波动。 明日策略：紧抓“科技自立”主旋律！半导体国产化、 机器人 量产、军工现代化三条主线，将成资金共识性选择。但切忌追高——政策行情需精选真正受益的核心标的。
