下周重点关注：水电基建下杀后的二波机会、地产的政策预期。 另外像资源类、反内卷行业都有逢低的机会。 水电基建周五分化，下周大概率下杀，但水电基建影响深远，堪比雄安新区建设，所以不会几天行情就结束的，第一波好的一字板，分化之后，二波将会有更多资金参与进来。 地产股走势分化较大，好的地产走的趋势很明显了，但像万科之类的还在底部，所以地产股之前逻辑完全不同，之前地产股不问好坏，跌的时候都跌，利好消息出来才都涨，但是现在地产基本没有政策，但基本面好的个股已经走出了趋势性行情，所以市场预期的见底已经到了，只不过现在大部分人都不认可而已，市场都这样，当所有人都看到楼市止跌企稳，基本行情也就结束了，这是我们A股的特色，之前的光伏锂电，创新药，都是在没赚钱之前到快要赚钱的时候大涨，真正开始赚钱股价就开始赶顶了，业绩兑现了，也就开始调整了。所以当大家都看到赚钱了，那资本就开始出货。 资源类受反内卷、水电基建的影响走强，但也有下半年降息的预期，多重利好共振刺激，也不会一下子结束，有反复的机会。 反内卷是7月份的主线之一，最受益的方向是光伏、锂电、煤炭，钢铁，前三都不错，板块轮动不追高反复的机会，直到水电二波结束，市场将进入调整阶段。 指数高位震荡，下周继续看震荡向上，这里很难调下来，技术下周有一天杀跌，后续也会反包，所以行情不担心。8月初可能要注意风险，到时候第一时间更文。