现在许多人有房有车，为何仍不敢消费？
一、硬件投入已成过去式
经过多年积累，大多数城镇家庭的“硬件”配置——房子和车子，已经基本到位。但2025年全国居民人均居住消费支出仅为6397元，仅增长2.1%，增速远低于消费支出总体增速（4.4%）。这意味着住房置换和装修的需求正在放缓，家电、家具、车辆购置等“耐用品大额支出”不再是家庭财务的主要压力来源。按理说，没有了这类开销，手头的钱应该宽裕不少。但居民的实际消费倾向却并未显著回升，2025年全年社会消费品零售总额同比增长仅3.7%，而居民人均可支配收入增长达到5.0%，消费增速明显低于收入增速，多出来的钱并没有“花出去”，而是被存了起来。
二、收入并不低，但钱不敢花
2025年全国居民人均可支配收入已达43377元，城镇居民更高达56502元，收入增速与GDP增速基本同步。从绝对收入水平看，绝大多数家庭的收支表面上是正向的，应当具备一定的消费底气。然而，央行城镇储户调查数据显示，截至2025年9月，倾向于更多储蓄的居民占比高达约62.3%，远高于消费和投资的占比。2025年前三季度住户存款增加12.73万亿元，7月末住户存款余额已超160万亿元。可见居民不是“没钱消费”，而是“不敢消费”。消费者信心指数仅为88.03，远低于2019年平均水平124.65，这意味着人们虽然手里有钱，但对未来缺乏安全感。
三、教育：压垮中产家庭的“第一座大山”
教育支出已经成为很多人始料未及的财务重担。2025年，教育相关开支首次超越房贷支出，成为城市家庭的第一大家庭负担：在一线城市，家庭平均将月收入的32%用于教育投入，而房贷支出占比为27%。中国家庭金融调查（CHFS）2025年数据显示，城镇中产家庭年均教育支出占可支配收入的32%，一线城市更高达38%。2025年城镇家庭人均教育支出达38600元/年，5年间增长了43%，而同期收入增幅仅为4.8%——教育支出增速是收入增速的约9倍。这意味着，如果收入增长跟不上，家庭只能不断压缩其他支出甚至动用储蓄来填补教育的缺口。
四、医疗：城乡居民医保保障不足，“大病返贫”绝非危言
如果说教育是主动掏钱的“选择”，那么医疗则是被动接招的“无奈”。2025年全国居民人均医疗保健消费支出2573元，同比仅增长1.0%——不是因为人们不爱看病，而是很多人“小病扛、大病躲”。城镇家庭平均医疗支出达12760元/年，而37.2%的家庭因费用高选择推迟治疗。更关键的是，城乡居民医保的政策范围内住院费用支付比例虽然可以稳定在70%左右，但对于真正的重特大疾病，个人自付部分仍然极为沉重。大病保险虽能报销60%至70%，但起付线各地政策不一，约在0.8万元至1.6万元之间。一个普通农民或灵活就业人员，若罹患癌症等重特大疾病，几十万元的总治疗费用中仍要自付十几万甚至几十万元，足以将一个家庭拖入贫困。医保报销比例只有约58.4%——剩下近一半要自掏腰包。城乡居民医保参保者大多是农民、灵活就业人员等抗风险能力最薄弱的群体，“大病致贫”不是新闻故事，而是悬在每个家庭头上的现实利剑。
五、AI与人工智能：对未来的就业恐慌正在侵蚀消费信心
技术进步本应是好事，但对普通劳动者来说，AI带来的更多是饭碗不保的焦虑。2025年被视为“具身智能出圈元年”，人形机器人已开始批量进入工厂：富士康内部调研显示，若人形机器人量产5万台，可替代约10%的装配工，约6万人。制造业企业中，AI对低端岗位的替代比例较高；在服务业中，生成式AI正在广泛替代白领工作中的重复性任务，转岗的速度常常跟不上技术迭代的脚步。麦肯锡预测，到2030年全球将有4亿岗位被AI替代，其中中国约1.2亿。当一个人不确定自己的岗位两三年后是否还存在时，又怎敢大胆消费？
六、如何破解“不敢消费”的困局？
要真正激发消费潜力，关键在于从制度层面重建居民的安全感。中央财经大学专家提出，“敢消费”的核心在于强化社会保障兜底。具体而言，应当加快提高城乡居民养老金水平，扩大医保报销覆盖面并降低大病起付线，从源头消除“因病致贫”的恐惧。教育方面，免费学前教育已在推进，若能进一步降低家庭教育支出成本，将极大释放被教育挤压的消费空间。就业方面，既要引导劳动密集型产业劳动者的技能转型升级，也要建立更完善的失业保险和转岗培训体系，让劳动者在AI浪潮中“有危也有机”。诚如专家所言，稳预期不是让人盲目乐观，而是用制度和政策让居民相信未来是可规划的。当普通人不再担心“一场病、一次失业就倾家荡产”时，那只160多万亿元的储蓄“蓄水池”才会真正流淌出消费的高潮。